Sermaye bütçelemesi neden önemlidir?
Sermaye bütçelemesi, yatırım getirilerine göre proje seçme sürecidir.
Piyasa Korelasyonu: İpuçları ve Öngörüler
2023-01-26 • Güncellendi
Piyasa korelasyonu neden önemlidir?
Korelasyon, varlıkların birbirine göre nasıl hareket ettiğini belirleyen istatistiksel bir ölçüdür. Hisse senetleri gibi bireysel menkul kıymetler için veya varlık sınıfları ile geniş piyasalar gibi genel piyasa korelasyonları için kullanılabilir.
Korelasyon -1 ile +1 arasında bir ölçekte ölçülür. +1'in anlamı mükemmel bir pozitif korelasyon, -1'in ise mükemmel bir negatif korelasyondur.
Pozitif korelasyon, varlıkların aynı yönde hareket ettiği anlamına gelir. Negatif korelasyon ise tam tersine, varlıkların zıt yönlerde hareket ettiği anlamına gelir.
Portföy yönetiminde genellikle varlıklar arasındaki çeşitlendirme miktarını ölçmek için korelasyon kullanılır. Ancak bugün, işlem stratejinize korelasyonu nasıl dahil edeceğinizi tartışacağız.
En popüler korelasyon türleri
Emtialar – para birimi (USD/CAD & XBR/USD)
Petrol fiyatları, üretici ülkelerin para birimlerinin değerini etkiler.
Örneğin, dünyanın en büyük ekonomilerinden biri olan Kanada, önemli petrol rezervlerine sahiptir. Ayrıca, petrolünün çoğunu Amerika Birleşik Devletleri'ne ihraç eder.
Kanada petrol endüstrisi o kadar büyüktür ki GSYİH (Gayri Safi Yurtiçi Hasıla), siyaseti ve Kanada’nın tüm servetini etkiler. Ayrıca, nüfusun önemli bir kısmı hem madencilik hem de rafine işletmelerinde istihdam edilmekte olduğundan ekonomik güç petrol endüstrisine bağlıdır.
Forexte CAD için ana çift USD/CAD'dir. Sonuç olarak, petrol ve Kanada Doları arasındaki doğrudan korelasyon, USD/CAD çifti üzerinde ters etkiye sahiptir. Bu nedenle, yüksek petrol fiyatları USD/CAD'de düşüşe yol açmaktadır. Petrol fiyatlarındaki düşüş ise USD/CAD'de artışa yol açar.
XBR/USD ile CAD/USD korelasyonu
Haydi emtialar ve döviz çiftleri arasındaki diğer bazı genel korelasyonlara bakalım.
Altın yükselir, USD düşer. Ekonomik krizler, yatırımcıların Dolarlarını altına çevirmesine sebep olur.
Altın yükselir, AUD/USD yükselir. Avustralya dünyanın üçüncü büyük altın tedarikçisidir, bu nedenle Avustralya Doları altın talebiyle bağlantılıdır.
Altın yükselir, NZD/USD yükselir. Yeni Zelanda da çok fazla altın üretir.
Altın yükselir, USD/CAD düşer. Kanada dünyanın en büyük 5. altın tedarikçisidir. Bu nedenle, altın fiyatları yükselirse USD/CAD aşağı hareket eder.
Altın yükselir, EUR/USD yükselir. Altın ve Euro, Dolar karşıtı olarak kabul edilir. Bu nedenle, altın fiyatındaki artış genellikle EUR/USD kurunun yükselmesine neden olur.
Petrol yükselir, USD/RUB düşer. Rusya dünyanın en büyük petrol üreticilerinden biridir. Eğer petrol daha pahalı hale gelirse, çift düşer.
Riskli varlıklar (US500 & Bitcoin)
İki ana varlık türü vardır – riskli varlıklar ve güvenli limanlar. Yatırımcılar, varlık türünü küresel ekonomik duruma göre seçerler. Eğer varlık istikrarsızsa, sermayelerini USD, JPY veya metal türüyle hedge etmeyi tercih ederler.
Öte yandan yatırımcılar, küresel ekonominin büyümesi durumunda sermayelerini hisse senedi veya kripto gibi yüksek riskli varlıklara aktarmayı tercih ederler. Bu nedenle, risk varlıklarının birbirleriyle yüksek bir korelasyonu vardır ve bunu işlem stratejilerinizde kullanabilirsiniz.
Örneğin, S&P500 (US500) endeksi Bitcoin ile güçlü bir şekilde ilişkilidir. Bu iki varlık arasındaki korelasyonun sıfırın altına düştüğü tek zaman, Çin'in kripto para işlemlerini ve madenciliğini yasaklamasından sonraydı. Yatırımcılar, Bitcoin grafiğine bakarak US500'deki bir sonraki hamleyi tahmin etmek için bu özelliği kullanabilir ve bunun tersini de yapabilir.
US500 ve Bitcoin korelasyonu
Borsa & ulusal para birimi
Eğer bir ülkenin borsası başka bir ülkenin borsasından daha iyi performans gösteriyorsa, sermaye birinci ülkeden ikinci ülkeye akacaktır. Bu durum, her iki ulusal para birimini de hemen etkileyecektir. Yatırım akışı dövizi güçlendirir.
Ancak, iki istisna mevcut: ABD ve Japon borsaları. Yatırımcılar genellikle USD ve JPY'yi güvenli liman varlıkları olarak görürler ve dünya piyasasındaki istikrarsız durumlarda bunlara yatırım yaparlar. Bu nedenle, ekonomik istikrar dönemlerinde yatırımcılar USD ve JPY'lerini satmayı ve sermayelerini yüksek riskli varlıklara aktarmayı tercih etmektedirler. Öte yandan, endişelerin arttığı dönemlerde veya ‘Kara Kuğu’nun ortaya çıkmasından sonra herkes riskli varlıklardan kurtulup güvenli limana döner.
Örnek olarak Mart 2020 düşüşüne bakalım. Gördüğünüz gibi US500 endeksi düştüğünde ABD Dolar endeksi 2018'den bu yana ki en yüksek noktasına ulaştı. Bu, yatırımcıların hisse senetlerinden ve kriptolardan elde ettikleri tüm paraları ABD Dolarına aktarmaları nedeniyle gerçekleşmişti.
İşlemlerde korelasyon nasıl kullanılır?
- Yatırımcı, düşük korelasyonlu (sıfıra eşit) farklı enstrümanlar arasında işlem stratejisini çeşitlendirmelidir. Eğer yatırımcı, yüksek korelasyonlu enstrümanlarla birkaç işlem açarsa, ufak bir hata çok pahalıya mal olabilir.
- Yatırımcı, yüksek pozitif veya negatif korelasyona sahip başka bir enstrümanın hareketini tahmin etmek için enstrümanın grafiğinden sinyaller ve formasyonlar arayabilir. Örneğin, işlemci USD/CAD döviz çifti ile işlem açmak istiyor. XBR/USD grafiğini analiz edebilir. Ayrıca, işlemci USD/CAD'nin gelecekteki trendlerini tanımlamaya yardımcı olacak herhangi bir temel petrol haberi arayabilir.
- Yüksek pozitif veya negatif korelasyona sahip varlıklar arasında hareketlerde gecikme olabilir. Örneğin, Bitcoin bazen US500'ün önüne geçer. İşlemci bu gecikmeleri kullanabilir ve kendi için en kârlı işlemleri açabilir.
Benzer
İşlem yapmak için en önemli etkinlikler
Her yatırımcı ekonomik verilerin Forex piyasasında büyük bir etki yarattığını bilir.
Korku yok: Nasıl endişelenmeyi bırakıp piyasaları sevebilirim
Derin bir nefes alın, sakin olun ve belirsizliğin olduğu zamanlarda işleri nasıl dengede tutacağınızı okuyun
-
İşlem yapmaya nasıl başlanır?
Eğer 18 yaşından büyükseniz FBS'ye katılabilir ve FX yolculuğunuza başlayabilirsiniz. İşlem yapmak için, bir broker hesabına ve varlıkların finansal piyasalarda nasıl hareket ettiğine dair yeterli bilgiye sahip olmalısınız. Ücretsiz eğitim materyallerimiz ve bir FBS hesabı oluşturmak ile temel bilgileri inceleyerek başlayabilirsiniz. Demo hesabıyla sanal parada ortamı test etmek isteyebilirsiniz. Hazır olduğunuzda, başarıyı yakalamak için gerçek piyasaya girin ve işlem yapın.
-
Bir FBS hesabı nasıl açılır?
Web sitemizdeki ‘Hesap aç’ düğmesini tıklayın ve Kişisel Alan'dan ilerleyin. İşlem yapmaya başlamadan önce bir profil doğrulaması yapın. E-postanızı ve telefon numaranızı onaylayın, kimliğinizi doğrulayın. Bu prosedür, fonlarınızın ve kimliğinizin güvenliğini garanti eder. Tüm kontrolleri tamamladıktan sonra, tercih ettiğiniz işlem platformuna gidin ve işlem yapmaya başlayın.
-
FBS ile kazandığınız parayı nasıl çekersiniz?
Prosedür çok basit. Web sitesindeki Withdrawal sayfasına veya FBS Kişisel Alanının Finans bölümüne gidin ve Para Çekme kısmına erişin. Kazandığınız parayı, para yatırma için kullandığınız aynı ödeme sistemi üzerinden çekebilirsiniz. Hesabınızı farklı yöntemlerle finanse etmeniz durumunda, yatırdığınız tutarlara göre aynı yöntemlerle kârınızı çekin.
