Risk yönetimi

FBS web sitesindeki makaleyi okuyun

Risk yönetimi, Forex işlemlerinin temel unsurudur. Bu basit gerçeği daha sonradan anlamak yerine en başta anlamak daha iyidir ve bu bilimde ustalaşmak için çok çaba harcamalısınız. 

Tanım olarak, risk yönetimi, kabul edilemez risklerin tanımlanması, analiz edilmesi, değerlendirilmesi, kontrolü ve önlenmesi, minimize edilmesi veya ortadan kaldırılmasıdır. Forex yatırımcıları için var olan riskleri anlamak kolaydır: Kayıp ile kapatılan kötü bir işlem varolan bir risktir.  

Bir işlemci fiyat hareketlerini kontrol edemez ve işleminin sonuçlarından %100 emin olamaz. Bununla birlikte, başka birçok şeyi kontrol etmek mümkündür: ne zaman işlem yapmalı ve ne zaman yapmamalı, hangi varlıklarda işlem yapmalı, ne zaman pozisyondan çıkmalı, ne kadar büyük bir pozisyon açmalı. Bir emri açtığınızda, güvenlik sisteminizin mevcut olması durumunda, en kötü senaryonun nasıl olacağını bilebilirsiniz. Örneğin, Kaybı Durdurma emriniz varsa, bu işlem için maksimum kaybınızın Kaybı Durdur Emrini aşmayacağını bilirsiniz. Bu, kaybetme konusunda endişelenmemeniz ve kazanmaya konsantre olabileceğiniz anlamına gelir. 

Dahası, risk yönetimi, yatırımcıların yalnızca % 30'unun başarılı olmasına rağmen, yine de karlı işlemler yapmasını sağlar. Peki nasıl? Haydi öğrenelim. 

Kontrollü bir işlemci olun

Forex işlemlerine yönelik iki yaklaşımı birbirinden ayırmalıyız: Pervasız işlemler ve kontrollü işlemler. Düşüncesiz bir yatırımcı sistematik bir yaklaşıma sahip değildir ve Kaybı Durdur emirlerini kullanmaz. Böyle bir yatırımcı, kaybetmeyi göze alamayacağı paraları kaybeder. Sonuç olarak, bu yatırımcı sürekli stres altındadır - bu da düşüncesiz kararlar almasına sebep olur.   

Diğer taraftan kontrollü yatırımcı, kendi kişiliğine uyan bir işlem sistemine sahiptir. Risk yönetim kurallarını kullanır ve işlemlerini kenardaki parasıyla yapar. Bu tip yatırımcı psikolojik olarak istikrarlı, aktif bir öğrencidir ve sonuç olarak, profesyonelleşerek uzun süre piyasada kalabilecektir. 

Ayrıca, hesabınızdaki kayıpların büyümesi, başlangıç sermaye rakamına ulaşmanızı daha da zorlaştıracaktır. Örneğin, 100 dolar sermayeniz var ve 50 dolarını kaybederseniz (sermayenizin %50'si), hesabınızı tekrar 100 dolarlık başlangıç sermayesine geri döndürebilmek için 50$'lık kazanç yani %100 oranında artırmanız gerekir. Sonuç, ihtiyatlı davranmak ve kayıplarınızın akıp gitmesine izin vermemektir. 

Pozisyon büyüklüğünün önemi

Kayıpları sınırlandırmanın sırrı üç şeyde yatmaktadır. Pozisyon boyutu - Kaldıraç - Kaybı Durdurma. Pozisyon boyutlandırma, istenen risk düzeyine ulaşmak için kaç birim işlem yapmanız gerektiğini belirleyen bir tekniktir. 

Pozisyon büyüklüğünü akıllıca seçmek çok önemlidir. İşte tecrübeli yatırımcıların altın kuralları: 1 işlem için mevduatınızın %1-2'sinden fazlasını riske etmeyin. Aşağıdaki tabloya bir göz atın. Aynı başlangıç mevduatına sahip 2 yatırımcı - 20.000$. Farkları birincisi, her işleminde hesabının %2'sini, ikincisi ise her işleminde hesabının% 10'unu riske ediyor. Eğer her yatırımcının üst üste 10 kayıp işlemi varsa, birinci yatırımcının 16.675$ kalacak, ikincisinin ise sadece 7.748$ kalacaktır.

Kaldıraç ve Marjin

Forex brokerları, yatırımcılara, hesaplarının bakiyelerinden daha fazla para ile işlem yapma imkanı sağlar. Buna, marj temelli işlem denir. Marj, bir para birimini satın almak için olan kredinizdir, diğer bir deyişle bakiyenizden daha büyük miktarda işlem açabilmek için hesabınızda olması gereken tutardır. 

Yeni başlayanlar kursunda belirttiğimiz gibi, Forex brokerleri müşterilere yönelik marj gereksinimleri belirler. Genellikle marj, pozisyon büyüklüğünün %1-2'sine eşittir. %1 marj gereksinimi, 1:100 kaldıraç olarak da ifade edilebilir.

Kaldıraç = Alım gücü/Yatırım Sermayesi

Örneğin, 1000$ ile 1 standart lot EUR.USD işlemi yaparsanız (100.000$), 1:100 kaldıraç kullanıyorsunuz demektir. Başka bir deyişle, hesabınızdaki her 1$ için, 100$'lık işlem yapabilirsiniz. Forex piyasasında, yatırımcılar, brokerlara ve yönetmeliklere bağlı olarak 1:50, 1:100, 1:200 veya daha yüksek kaldıraç ile işlem yapabilirler. Yüksek kaldıraç kullanabilme imkanı Forex'i diğer piyasalardan ayırır.   

Kaldıraç gücünü aşağıdaki tabloda görebilirsiniz: Farklı kaldıraç değerleri ile farklı satın alma güçleri ve kar elde edebilirsiniz. 

Bir başka örneği daha inceleyelim. Eğer 1.000$ ve 1:100 kaldıraç ile işlem yaparsanız, 100.000$'lık pozisyon açabilirsiniz. Bu durumda, 1.000$'ın getirisi, sizin için %100 kar anlamına gelir. Eğer kaldıraç kullanmadan aynı 1.000$ kazanırsanız hesabınızda tüm tutar (100.000$) olması gerekir. Karınızın yüzdesi daha küçük olurdu (100.000$/1000$=%1). Aynı şey kayıplarda da geçerlidir: kaldıraçlı işlemlerde kayıplarda büyür. 

Kaldıracın açık şekilde avantajlarına rağmen yatırımcıların dikkatli olmaları gerektiğini görebilirsiniz. Kaldıraç çift taraflı kılıç gibidir: kaybınızı da kazancınızı da arttırır. Sonuç olarak, kaldıraçla işlem yaparken olası kayıpları sınırlandırmak için Zararı Durdur emirlerini kullanmanızı öneririz. 

"marjin seviyesi" adlı parametreye dikkat edin. Marj seviyesi, kullanılan marjin hesabınızın değeri tarafından karşılanabileceği tutardır. İşlem sonuçlarınızın ne kadar değişken olabileceğinin ana göstergesidir. Marj seviyeniz ne kadar düşükse, varlığınızda daha büyük dalgalanmalar yaşarsınız. Marj seviyeniz %500'ün altında ise, muhtemelen hesabınızda çok fazla risk almaktasınız demektir. 

Risk-kazanç oranı

Risk/kazanç oranı, bir pozisyon için planladığınız karın, kaybetme durumunda riske edeceğiniz rakama oranıdır. Basitçe söylemek gerekirse, eğer Zararı Durdur 10 pip'e eşitse ve Karı Al 50 puan ise, risk/kazanç oranı 1:5'tir. 

Risk/kazanç oranı kontrol edebileceğiniz bir başka şeydir. Kar elde etme şansınızı artırabilmek için, her zaman riskten daha büyük bir kazanç oranı almanız önerilir. Olası kazanç ne kadar büyük olursa, aynı zamanda hesabınızda başarısız işlemlerde o kadar fazla olabilir. 1:5 risk/kazanç oranınız varsa, bir başarılı işlemi, aynı zaman içinde 5 başarısız işlem oranı takip edebilir. 

Seçilecek risk/kazanç oranı, işlem stilinizin yanı sıra piyasa koşullarına (dalgalanma seviyesine, piyasanın durumuna - trende veya çeşitliliğe) bağlıdır. Evrensel bir çözüm yoktur. Çoğu işleminiz için kazanç oranını, risk oranının üzerinde tutmanızı öneririz. Trendle işlem yaparken risk/kazanç oranları 1:2 veya 1:3 olabilir. Piyasaya belirli bir kırılma seviyesinden girdiğinizde, 1:4 veya 1:5 risk/kazanç oranlarını seçmek akıllıca olabilir. Aralıkta işlem yaparken 1:1 uygun olabilir. 

Çeşitlendirme

Çeşitlilik, kilit yatırım ilkelerinden biridir. "Bütün yumurtaları bir sepete koymayın", çünkü bu sepette bir şeyler ters gidebilir. Çözüm ise portföy ilkesini uygulamak ve birkaç para birimi çiftiyle işlem yapmaktır. Ancak, bu para birimi çiftlerini (para birimlerini harekete geçiren faktörleri) iyi bildiğinizden emin olun. Her para biriminin kendine has özellikleri vardır. Döviz çiftlerinin farklı haberlere nasıl tepki verdiğini görmek için önce demo hesaplar üzerinden işlem yapmayı denemek iyi bir fikir olabilir.  

Para birimi korelasyonları konusunda bilginiz olsun. Örneğin, EUR/USD ve USD/CHF yüksek bir ters korelasyon içindedir. EUR/USD satıyorsanız ve USD/CHF alıyorsanız, USD ile iki kez ve aynı yönde pozisyondasınız demektir. Bu, USD için 2 lota denktir. Yani USD düşerse, pozisyonların her ikisi de kaybedecektir. 

Bir planı takip etme

İşlemleri riskli yapan şey, yanlış uygulama zihniyetidir. Dezavantajlar, kayıplar doğaldır. Hangi işlemin iyi olacağını ve hangisinin olmayacağını kontrol edemezsiniz. Riskler, ne yaptığınızı bilmediğinizde, işlem planınızın dışına çıktığınızda ortaya çıkar.

İşlem planı çok kişisel bir şeydir: her yatırımcının kişisel bir işlem planına ihtiyacı vardır. Bu plan, kişisel beklentilerinizi, risk yönetim kurallarınızı ve işlem sistem(ler)inizi içermelidir. Benjamin Franklin'in (ya da belki başkasının) dediği gibi, "plan yapmazsak, başarısızlığı planlarız". 

Bir plana sahip olmak, düşüncelerinizi organize etmenize, duygularınızı kontrol etmenize ve aceleci kararlardan kaçınmanıza yardımcı olacaktır. 

Yaşam boyu öğrenen bir yatırımcı olun

İşlemler ve piyasa analizlerini öğrenmek için daha fazla zaman ayırın. Makaleler ve kitaplar okuyun, videolar izleyin, web seminerlerine ve seminerlere katılın. Piyasa bilginizin sürekli artması sizi kötü yanlış kararlardan koruyacak en iyi sigortadır.  

İşlemlere başlayın